Carry Trade Forex Broker

En général, la stratégie de trading de forex connue sous le nom de Carry Trade se réfère à une stratégie de trading de forex de plus en plus répandue qui est généralement mis en œuvre sur des cadres de temps à plus long terme et implique de profiter de la Différentiel de taux d'intérêt entre deux monnaies. En outre, en utilisant une telle stratégie de taux d'intérêt dans votre forex trading fera le plus de sens si vous utilisez un courtier forex qui fournit des taux particulièrement attractifs sur les renversements de la paire de devises que vous êtes le plus intéressé à mettre sur un carry trade avec. Profiter de différentiels de taux d'intérêt Comme les traders de carry cherchent essentiellement à saisir le différentiel de taux d'intérêt entre deux devises, ainsi que, espérons vous, une appréciation supplémentaire de mouvements de taux de change favorables, ils doivent choisir leurs paires judicieusement basée sur deux critères primaires. Le premier est l'ampleur du différentiel de taux d'intérêt lui même. La valeur absolue de ce différentiel peut être facilement calculée en soustrayant le taux d'intérêt plus élevé du taux d'intérêt inférieur pour chaque monnaie concernée. Les taux d'intérêt utilisés seront ceux qui prévalent pour les taux des dépôts interbancaires pour la période au cours de laquelle le carry trade sera conservé. La deuxième considération est la probabilité d'appréciation d'une monnaie par rapport à l'autre. Puisque les opérations de portage ont tendance à être des positions à plus long terme, une combinaison d'analyse fondamentale et technique est souvent utilisée pour arriver à cette prévision. Pour le meilleur scénario de carry trade, vous voulez choisir la devise de taux d'intérêt la plus élevée qui représente la meilleure chance d'appréciation par rapport à la devise de taux d'intérêt la plus basse selon vos prévisions pour le taux de change futur sur votre période d'intérêt. Carry Trade Profits and Risks Non seulement portent les commerçants espèrent capturer le différentiel de taux d'intérêt favorable résultant ou le carry positif comme il est souvent appelé, mais ils prévoient également habituellement sur le bénéfice des effets de composition de taux d'intérêt, ainsi que de toute appréciation de devise a vu. La somme de ces facteurs au moment où le commerce est fermé déterminera leur profit ou perte sur le carry trade. En ce qui concerne la gestion des risques, le différentiel de taux d'intérêt constitue une sorte de protection initiale contre les pertes qui pourraient résulter de mouvements de change défavorables. Néanmoins, les pertes d'arrêt peuvent être placées à des points stratégiques qui ont une moindre chance d'être exécutés comme une forme supplémentaire de gestion des risques. En savoir plus sur les risques liés au carry trading. Profits supplémentaires ou les coûts des rollovers Rollovers des positions de devises ont tendance à être exécutées automatiquement par la plupart des courtiers forex en ligne si le poste est détenu au cours de l'heure normale de l'Est 17 heures. Un roulement automatique signifie que le courtier va automatiquement fermer votre position de forex existante pour le spot de valeur et le rouler en avant pour la valeur d'un jour ouvrable supplémentaire à l'avenir. Étant donné que les taux de renversement peuvent varier considérablement parmi les courtiers forex, assurez vous de choisir un courtier avec des taux de renversement concurrentiel si vous avez l'intention de mettre en carry trades. Généralement, lorsque les commerçants de forex ont leurs positions en devises roulées, ils obtiendront pips payé pour le faire si elles sont détenant la monnaie de taux d'intérêt plus élevé. D'autre part, si elles détiennent la monnaie de taux d'intérêt inférieur, ils paieront pips loin quand leur position est roulée. Hedged Carry Trades Encore un autre type de carry trade implique la couverture d'un long carry trade avec un autre short carry trade utilisant différentes paires de devises qui sont étroitement corrélés et qui se traduit par un avantage net de taux d'intérêt à la position globale. Par exemple, un opérateur de carry hedged peut exploiter les différentiels de taux d'intérêt entre des paires de devises bien corrélées comme suit: EURUSD et USD CHF AUDUSD et NZDUSD GBPUSD et USDCHF EURJPY et CHFJPY GBPJPY et CHFJPY Ces opérations de hedged carry sont souvent très levées pour les rendre intéressantes, Donc beaucoup plus risqué. Néanmoins, le risque principal pour cette stratégie de carry trade couverte se produit si la corrélation entre les paires se décompose pour une raison quelconque et entraîne par la suite des pertes. Rappelez vous que le risque de corrélation n'est bien sûr pas le seul facteur de risque à considérer, un seul d'entre eux. L'aversion pour le risque et l'appétit sur le carry trade Lorsque l'aversion pour le risque prévaut chez les investisseurs sur le marché des changes et la volatilité du taux de change est élevé, le carry trade commence souvent à regarder moins attrayant puisque les devises plus risquées à investir tendent à avoir des taux d'intérêt plus élevés . D'autre part, quand tout semble bien dans le monde et plus de stabilité est revenue au marché des devises, l'appétit de risque des investisseurs tend alors à augmenter et ils commencent à chercher des rendements plus élevés de leur argent, même si cela signifie prendre plus de risques. Le bénéfice de l'intérêt composé Un autre élément intéressant qui favorise le carry trade est la possibilité de composer votre intérêt sur une base quotidienne par roulement de vos positions de carry trade sur chaque jour. Lorsque les spreads de roulement disponibles pour le faire sont raisonnablement concurrentiels, cela peut fournir encore plus de revenus pour le carry trade par rapport à juste rouler la position de carry trade pour une période prolongée en utilisant un forex contrat à terme. Énoncé des risques: Les opérations sur devises étrangères comportent un niveau de risque élevé et peuvent ne pas convenir à tous les investisseurs. La possibilité existe que vous pourriez perdre plus que votre dépôt initial. Le haut degré de levier peut travailler contre vous ainsi que pour you. Carry Trade Carry Trade Une autre stratégie de négociation populaire parmi les commerçants de devises est le carry trade. Le carry trade est une stratégie dans laquelle les commerçants empruntent une devise qui a un faible taux d'intérêt et d'utiliser les fonds pour acheter une monnaie différente qui paie un taux d'intérêt plus élevé. L'objectif des négociateurs dans cette stratégie est de gagner non seulement le différentiel de taux d'intérêt entre les deux monnaies, mais aussi de chercher la devise qu'ils ont acheté pour apprécier. Carry Trade Success La clé d'un succès carry trade n'est pas seulement le commerce d'une monnaie avec un taux d'intérêt élevé et un autre avec un faible taux d'intérêt. Plutôt, plus important que l'écart absolu entre les monnaies est la direction de la propagation. Pour un carry trade idéal, vous devriez être longtemps une devise avec un taux d'intérêt qui est en train de se développer contre une monnaie avec un taux d'intérêt stationnaire ou contractuelle. Cette dynamique peut être vraie si la banque centrale du pays dans lequel vous êtes long cherche à augmenter les taux d'intérêt ou si la banque centrale du pays dans lequel vous êtes court cherche à abaisser les taux d'intérêt. Il ya eu beaucoup de possibilités pour de gros profits dans le passé dans le carry trade. Jetons un coup d'oeil à quelques exemples historiques. (Pour en savoir plus, lisez la publication Currency Carry Trades Deliver) Entre 2003 et la fin de 2004, la paire AUDUSD offrait une marge de rendement positive de 2,5. Bien que cela puisse paraître petit, avec un effet de levier de 10: 1, le rendement serait de 25. Au cours de la même période, le dollar australien a également apprécié de 56 cents à clôturer à 80 cents par rapport au dollar américain, ce qui représentait une 42 Paire de devises. Cela signifie que si vous étiez dans ce métier, vous auriez profité à la fois du rendement positif et des gains en capital. 13 Figure 1: Composé du dollar australien, 2003 2005 13 Source: eSignal 13 Jetons un regard sur un autre exemple, cette fois en regardant la paire USDJPY en 2005. Entre janvier et décembre de cette année, l'USDJPY est passé de 102 à un niveau élevé De 121.40 avant de s'installer à 117.80. Cela équivaut à une appréciation du plus bas au plus élevé de 19, ce qui est bien supérieur au rendement de 2,9 dans le SampP 500 au cours de cette même année. En outre, à l'époque, l'écart de taux d'intérêt entre le dollar américain et le yen japonais était en moyenne d'environ 3,25. Sans l'utilisation d'un effet de levier, cela signifie qu'un trader aurait pu gagner jusqu'à 22,25 en 2005. Avec un effet de levier de 10: 1 et qui pourrait avoir été autant que 220 gain. Yen Composite, 2005 13 Source: eSignal Dans l'exemple de l'USDJPY, entre 2005 et 2006, la Réserve fédérale a augmenté agressivement les taux d'intérêt de 200 points de base, passant de 2,25 en janvier à 4,25. Au cours de la même période, la Banque du Japon a laissé les taux d'intérêt à zéro. Par conséquent, l'écart entre les taux d'intérêt japonais et japonais est passé de 2,25 (2,25 0) à 4,25 (4,25 0). C'est un exemple d'expansion du taux d'intérêt. Conclusion La principale chose à rechercher lorsque vous cherchez à faire un carry trade est de trouver une paire de devises avec une propagation d'intérêt élevé et de trouver une paire qui a été d'apprécier ou est dans une tendance haussière. En outre, la compréhension des fondamentaux sous jacents derrière les changements des taux d'intérêt est l'une des clés de la mise en œuvre d'un carry trade. La prochaine section vous présentera le tout important concept de gestion de l'argent dans votre compte forex. (Si vous avez besoin d'une actualisation des taux d'intérêt, reportez vous à la section 5.3 sur les taux d'intérêt ou référez vous à Essayer de prédire les taux d'intérêt) Nous passons en revue certaines des choses que vous devez comprendre avant de pouvoir échanger des devises. Ici, nous examinons certains modèles révélateurs dans la relation entre les taux d'intérêt des pays et leurs paires de devises. Avec des taux d'intérêt toujours bas, les FNB facilitent la participation aux stratégies de carry trade. Que vous soyez intrigué par les pépins ou curieux au sujet de carry trades, vos questions sont répondues ici. Le marché du forex a beaucoup d'attributs uniques qui peuvent venir comme une surprise pour les nouveaux commerçants. Un carry trade de devises est une stratégie d'investissement à long terme utilisée principalement par les grands investisseurs institutionnels. Le but est de faire un bénéfice dans le temps à partir de différences dans les taux d'intérêt entre. Dans une monnaie de carry trade, un investisseur vend une monnaie avec un taux d'intérêt bas, puis utilise les fonds pour acheter une monnaie différente qui donne un taux d'intérêt plus élevé. Apprenez les bases des taux de change à terme et des stratégies de couverture pour comprendre la parité des taux d'intérêt. En savoir plus sur le marché des changes et quelques stratégies de négociation débutant pour commencer. Les gens feront tout pour obtenir un peu plus d'argent. Si vous avez besoin d'argent, voici quelques façons dont vous pouvez emprunter sans beaucoup de tracas.